Bisnis

Sergey Kondratenko: Regulasi DeFi dalam Industri Fintech

Sergey Kondratenko

(SeaPRwire) –   DeFi telah merevolusi industri keuangan. DeFi menggunakan teknologi blockchain dan kontrak pintar untuk menciptakan berbagai layanan dan aplikasi keuangan yang beroperasi di luar lembaga perbankan tradisional.

Menurut ahli Sergey Kondratenko, DeFi mendemokratisasi akses layanan keuangan dengan menghilangkan perantara, mengurangi biaya, dan mempromosikan inklusi keuangan global. Namun, meskipun sektor ini berkembang dengan pesat, masih ada kompleksitas hukum dan masalah yang signifikan.

Sergey Kondratenko adalah spesialis terkenal dalam berbagai layanan e-commerce dengan pengalaman selama bertahun-tahun. Sekarang, Sergey adalah pemilik dan pemimpin grup perusahaan yang terlibat tidak hanya dalam berbagai segmen e-commerce tetapi juga beroperasi dengan sukses di berbagai yurisdiksi, diwakili di semua benua di dunia. Tujuan utama adalah meningkatkan lalu lintas baru, menciptakan dan menyampaikan pengalaman online yang akan membuat pengguna terikat pada merek, dan mengubah pengunjung menjadi pelanggan sambil memaksimalkan profitabilitas keseluruhan bisnis online.

Pentingnya Kerangka Regulasi Defi

Dengan meningkatnya minat dan aliran investasi besar-besaran di Defi, diperlukan pembentukan kerangka hukum untuk sistem ini. Meskipun Defi memberikan banyak manfaat, masih ada pertanyaan tentang perlindungan konsumen, stabilitas keuangan, dan kepatuhan terhadap peraturan yang ada. Oleh karena itu, Sergey Kondratenko yakin bahwa penciptaan kerangka hukum yang jelas untuk Defi akan membantu mencegah penipuan, mempertahankan kepercayaan pada sistem, dan mendukung inovasi yang bertanggung jawab.

Bagaimana Defi diatur di berbagai negara?

1. Amerika Serikat (SEC, CFTC, FinCEN)

Di AS, pengawasan aktivitas Defi berasal dari beberapa badan pengatur: Komisi Sekuritas dan Bursa Efek Amerika Serikat (SEC), Komisi Perdagangan Berjangka Komoditas (CFTC), dan Jaringan Penegakan Kejahatan Keuangan (FinCEN).

  • SEC memiliki yurisdiksi atas sekuritas dan aktivitas terkait. Sergey Kondratenko menjelaskan bahwa dalam konteks Defi, SEC dapat menerapkan kekuasaan pengaturannya terhadap token dan platform tertentu, tergantung pada apakah mereka memenuhi kriteria sekuritas. Jika platform dan token Defi tertentu ditetapkan sebagai sekuritas, mereka mungkin tunduk pada persyaratan pendaftaran, pengungkapan, dan lainnya.

  • CFTC mengatur komoditas berjangka, opsi dan swap. Platform Defi yang menawarkan derivatif dan produk lainnya terkait komoditas atau mata uang virtual mungkin tunduk pada yurisdiksi CFTC. Platform ini harus mematuhi Undang-Undang Perdagangan Berjangka Komoditas (CEA) dan peraturan terkait untuk memastikan integritas pasar dan melindungi peserta dari penipuan dan manipulasi.

  • Otoritas penegakan anti-pencucian uang dan anti-kejahatan keuangan (AML/KYC) FinCEN telah mengeluarkan pedoman. Menyatakan bahwa beberapa aktivitas Defi dapat diklasifikasikan sebagai bisnis layanan keuangan (MSB). Sebagai konsekuensinya, platform semacam itu harus mematuhi Undang-Undang Bank Rahasia (BSA) dan menerapkan prosedur AML dan KYC yang tepat untuk memastikan kepatuhan terhadap peraturan keamanan keuangan dan anti-penipuan.

2. Uni Eropa (ESMA, EBA)

Di Uni Eropa (UE), Defi diatur melalui Otoritas Pasar Keuangan dan Efek Eropa (ESMA) dan Otoritas Perbankan Eropa (EBA).

ESMA mengatur pasar sekuritas dan meninjau Defi, mempengaruhi peraturan seperti MiFID II dan Peraturan Prospektus. EBA bertanggung jawab untuk pengawasan bank dan memperingatkan tentang risiko mata uang virtual dan platform Defi, dengan menekankan pentingnya mengatur bidang ini. Kedua organisasi memainkan peran kunci dalam memastikan keamanan dan kepatuhan di Defi di UE.

3. Asia

Menurut Sergey Kondratenko, pendekatan regulator terhadap Defi di Asia sangat beragam. Ia memberikan beberapa contoh dari praktik negara berbeda:

  • Cina. Otoritas Cina telah mengambil sikap keras terhadap mata uang kripto dan Defi. Mereka melarang pertukaran mata uang kripto dan penawaran mata uang kripto awal (ICO). Platform Defi yang beroperasi di Cina mungkin menghadapi pembatasan yang sangat ketat atau dinyatakan ilegal.

  • Jepang. Jepang telah menciptakan kerangka regulasi yang lebih terperinci untuk mata uang kripto, mewajibkan pendaftaran dan kepatuhan terhadap Otoritas Jasa Keuangan (FSA). Pendekatan ini bertujuan untuk memastikan kontrol dan keamanan di pasar mata uang kripto.

  • Korea Selatan juga memperkenalkan regulasi mata uang kripto dan sedang mengeksplorasi cara untuk mengatur platform Defi. Mereka berusaha untuk memastikan transparansi dan mencegah aktivitas ilegal.

Kepatuhan Terhadap Norma dan Standar Dalam Bidang Pencegahan Pencucian Uang dan Pembiayaan Terorisme di Defi

Seperti dicatat Sergey Kondratenko, Defi menimbulkan tantangan unik untuk kepatuhan anti-pencucian uang (AML) dan anti-pembiayaan terorisme (CFT). Ahli ini mengatakan bahwa mereka dicirikan oleh desentralisasi dan seringkali anonimitas transaksi, yang membuat sulit untuk memantau dan mendeteksi transaksi ilegal. Selain itu, ketiadaan perantara pada platform Defi menciptakan hambatan untuk implementasi langkah-langkah AML/CFT konvensional. Spesialis yakin bahwa regulator dan pelaku industri harus menilai risiko yang terkait dengan Defi dan mengembangkan strategi khusus untuk memitigasinya sambil mempertahankan manfaat desentralisasi.

Tergantung yurisdiksi dan sifat layanan yang disediakan oleh platform Defi, mereka mungkin tunduk pada peraturan AML/CFT. Ini biasanya melibatkan implementasi prosedur yang kuat untuk mengidentifikasi, menilai, dan memitigasi risiko pencucian uang dan pembiayaan terorisme. Sergey Kondratenko mencatat bahwa platform Defi mungkin perlu mengumpulkan dan memverifikasi informasi tentang pelanggan mereka, memantau transaksi, dan melaporkan aktivitas mencurigakan kepada otoritas terkait. Pengguna Defi juga harus menyadari tanggung jawab AML/CFT mereka dan memastikan transaksinya mematuhi hukum dan peraturan yang berlaku.

Kepatuhan AML/CFT dalam konteks ini dapat menantang karena sifat desentralisasi platform dan ketiadaan perantara. Namun, ada praktik terbaik yang dapat membantu menyelesaikan masalah ini.

Platform Defi dapat menggunakan alat analitik di blockchain untuk memantau transaksi untuk mengidentifikasi aktivitas mencurigakan.

Sergey Kondratenko: Ramalan untuk Regulasi Defi di Masa Depan

Seiring perkembangan Defi, regulator di seluruh dunia diperkirakan akan mengadopsi pendekatan baru dan mengembangkan peraturan khusus untuk menangani tantangan unik. Di antara perubahan dan tren yang mungkin terjadi di bidang regulasi, Sergey Kondratenko menekankan hal-hal berikut:

Artikel ini disediakan oleh penyedia konten pihak ketiga. SeaPRwire (https://www.seaprwire.com/) tidak memberikan jaminan atau pernyataan sehubungan dengan hal tersebut.

Sektor: Top Story, Daily News

SeaPRwire menyediakan layanan distribusi siaran pers kepada klien global dalam berbagai bahasa(Hong Kong: AsiaExcite, TIHongKong; Singapore: SingdaoTimes, SingaporeEra, AsiaEase; Thailand: THNewson, THNewswire; Indonesia: IDNewsZone, LiveBerita; Philippines: PHTune, PHHit, PHBizNews; Malaysia: DataDurian, PressMalaysia; Vietnam: VNWindow, PressVN; Arab: DubaiLite, HunaTimes; Taiwan: EAStory, TaiwanPR; Germany: NachMedia, dePresseNow) 

  • Mengklarifikasi kerangka regulasi yang ada untuk memberikan pedoman yang lebih jelas bagi platform Defi dan penggunanya. Hal ini akan memungkinkan pemahaman yang lebih baik tentang peraturan apa yang perlu diikuti dan memberikan transparansi yang lebih besar di ruang Defi.

    <