Studio City Finance Limited Menyatakan Penawaran Tender untuk Sampai dengan US$75 Juta Senior Notes 6.000% Jatuh Tempo 2025

MACAU, Nov. 09, 2023 — Studio City Finance Limited (“Studio City Finance”) hari ini mengumumkan bahwa telah memulai penawaran tunai untuk paling banyak jumlah pokok agregat sebesar US$75 juta (“Jumlah Tawaran Maksimum”) dari obligasi senior 6,000% jatuh tempo 2025 yang masih beredar (ISIN: US86389QAE26 dan USG85381AE48) (“Obligasi” dan penawaran tunai tersebut, “Penawaran Tunai”).

Penawaran Tunai dilakukan berdasarkan dan tunduk pada syarat dan ketentuan yang diatur dalam Tawaran Pembelian, tanggal 9 November 2023 (“Tawaran Pembelian”). Penawaran Tunai akan berakhir pada pukul 5:00 sore, waktu kota New York, pada 8 Desember 2023, kecuali diperpanjang atau dihentikan oleh Studio City Finance (“Waktu Berakhir”). Penawaran Obligasi dapat ditarik kembali kapan saja pada atau sebelum pukul 5:00 sore, waktu kota New York, pada 22 November 2023 (“Batas Waktu Penarikan”), tetapi tidak dapat ditarik kembali selanjutnya kecuali dalam kondisi terbatas di mana hak penarikan tambahan dipersyaratkan oleh hukum.

Imbalan untuk setiap US$1.000 pokok Obligasi yang sah ditawarkan (dan tidak sah ditarik kembali) pada atau sebelum pukul 5:00 sore, waktu kota New York, pada 22 November 2023 (“Tanggal Tawaran Dini”), dan diterima untuk dibeli akan berjumlah US$975, yang mencakup premi tawaran dini. Imbalan untuk setiap US$1.000 pokok Obligasi yang sah ditawarkan (dan tidak sah ditarik kembali) setelah Tanggal Tawaran Dini dan pada atau sebelum Waktu Berakhir dan diterima untuk dibeli akan berjumlah US$945. Obligasi hanya akan diterima dalam denominasi minimum US$200.000 dan kelipatannya sebesar US$1.000. Obligasi dapat mengalami pengurangan jika jumlah pokok agregat Obligasi yang sah ditawarkan (dan tidak sah ditarik kembali) menyebabkan Jumlah Tawaran Maksimum terlampaui.

Penyelesaian untuk Obligasi yang sah ditawarkan (dan tidak sah ditarik kembali) pada atau sebelum Tanggal Tawaran Dini dan diterima untuk dibeli diharapkan akan terjadi pada 28 November 2023 (“Tanggal Pembayaran Awal”) (atau Tanggal Pembayaran Akhir (didefinisikan di bawah) jika Studio City Finance memilih untuk tidak melakukan Tanggal Pembayaran Awal). Penyelesaian untuk Obligasi yang sah ditawarkan (dan tidak sah ditarik kembali) setelah Tanggal Tawaran Dini tetapi pada atau sebelum Waktu Berakhir dan diterima untuk dibeli diharapkan akan terjadi pada 12 Desember 2023 (“Tanggal Pembayaran Akhir”). Jika Penawaran Tunai sepenuhnya ditawarkan pada Tanggal Tawaran Dini, pemegang obligasi yang sah menawarkan Obligasi setelah Tanggal Tawaran Dini tidak akan memiliki Obligasi mereka diterima untuk pembayaran kecuali Studio City Finance meningkatkan Jumlah Tawaran Maksimum.

Studio City Finance telah mereservasikan hak untuk memperpanjang, mengubah atau menghentikan Penawaran Tunai kapan saja atas kebijakannya sendiri, termasuk dengan meningkatkan atau mengurangi Jumlah Tawaran Maksimum. Studio City Finance tidak diwajibkan untuk memperpanjang Batas Waktu Penarikan sehubungan dengan peningkatan atau pengurangan tersebut.

Penawaran Tunai dilakukan semata-mata berdasarkan Tawaran Pembelian, yang menetapkan syarat dan ketentuan lengkap dari Penawaran Tunai. Salinan Tawaran Pembelian tersedia dari Agen Penawaran dan Informasi, Kroll Issuer Services Limited, melalui situs web berikut: https://deals.is.kroll.com/studiocity. Studio City Finance telah menunjuk Deutsche Bank AG, Cabang Singapura untuk bertindak sebagai pengelola utang tunggal untuk Penawaran Tunai.

Informasi lebih lanjut mengenai syarat dan ketentuan Penawaran Tunai dapat diajukan kepada Deutsche Bank AG, Cabang Singapura di One Raffles Quay, #17-00 South Tower, Singapura 048583, Perhatian: Global Risk Syndicate (Tel: +65 6423-4229), dengan salinan kepada Deutsche Bank AG, Cabang London di Winchester House, 1 Great Winchester Street, London EC2N 2DB, Inggris Raya, Perhatian: Liability Management Group (Tel: +44 207-545-8011) dan Deutsche Bank Securities Inc. di 1 Columbus Circle, New York, New York 10019, Amerika Serikat, Perhatian: Liability Management Group (Tel: +1 855-287-1922 / +1 212-250-7527). Studio City Finance telah menunjuk Kroll Issuer Services Limited untuk bertindak sebagai agen penawaran dan informasi untuk Penawaran Tunai. Pertanyaan mengenai prosedur untuk berpartisipasi dalam Penawaran Tunai atau permintaan salinan tambahan Tawaran Pembelian dapat diajukan kepada Kroll Issuer Services Limited, Perhatian: Mu-yen Lo dan Kevin Wong (Tel: +852 2281-0114, Email: studiocity@is.kroll.com).

Siaran pers ini bukan merupakan penawaran untuk menjual, permintaan untuk membeli atau penawaran untuk membeli atau menjual efek apa pun. Penawaran Tunai hanya dilakukan berdasarkan Tawaran Pembelian. Tidak ada dari Studio City Finance, dewan direksinya, wali amanat, pengelola utang, agen penawaran dan informasi atau afiliasi mereka masing-masing yang memberikan rekomendasi apakah pemegang harus menawarkan Obligasi mereka berdasarkan Penawaran Tunai, dan tidak ada yang telah diberi wewenang oleh salah satu dari mereka untuk memberikan rekomendasi tersebut. Pemegang harus membuat keputusan sendiri apakah akan menawarkan Obligasi mereka, dan jika ya, jumlah pokok Obligasi yang akan ditawarkan.

Distribusi pengumuman ini di beberapa yurisdiksi dapat dibatasi oleh hukum. Orang-orang yang memiliki pengumuman ini diwajibkan untuk memahami dan mematuhi batasan tersebut.

Siaran pers ini hanya untuk tujuan informasi dan tidak menyajikan undangan atau penawaran untuk mengakuisisi, membeli atau berlangganan efek yang dirujuk di sini. Tidak ada dalam siaran pers ini yang merupakan penawaran untuk membeli, atau solisitasi penawaran untuk menjual, efek di Amerika Serikat atau yurisdiksi lain mana pun sebelum pendaftaran atau kualifikasi berdasarkan hukum efek di yurisdiksi tersebut.

Pernyataan Kehati-hatian

Siaran pers ini berisi pernyataan ke depan. Tanpa membatasi keumuman pernyataan sebelumnya, pernyataan ke depan yang secara khusus tercakup dalam siaran pers ini termasuk pernyataan mengenai rencana dan waktu yang diharapkan Studio City Finance sehubungan dengan Penawaran Tunai. Pernyataan-pernyataan yang bukan merupakan fakta historis, termasuk pernyataan mengenai keyakinan dan ekspektasi Studio City Finance, adalah pernyataan ke depan. Pernyataan ke depan melibatkan risiko dan ketidakpastian inheren, dan sejumlah faktor dapat menyebabkan hasil aktual berbeda secara material dari setiap pernyataan ke depan. Faktor-faktor tersebut termasuk, tetapi tidak terbatas pada, (i) wabah COVID-19, dan dampak konsekuensinya terhadap bisnis kami, industri kami dan ekonomi global, (ii) risiko yang terkait dengan undang-undang perjudian baru yang diadopsi di Makau dan implementasinya oleh pemerintah Makau, (iii) perubahan pasar perjudian dan kunjungan di Makau, (iv) volatilitas pasar modal dan kredit, (v) kondisi ekonomi lokal dan global, (vi) strategi pertumbuhan yang diantisipasi kami, (vii) persetujuan otoritas perjudian dan peraturan pemerintah lainnya, dan (viii) pengembangan bisnis masa depan, hasil operasi dan kondisi keuangan kami. Dalam beberapa kasus, pernyataan ke depan dapat diidentifikasi dengan kata atau frasa seperti “dapat”, “akan”, “diharapkan”, “bertujuan”, “estimasi”, “bermaksud”, “rencana”, “potensial”, “terus”, “kemungkinan/kemungkinan tidak” atau kata lain serupa. Informasi lebih lanjut mengenai risiko, ketidakpastian atau faktor ini termasuk dalam pengungkapan Studio City International Holdings Limited kepada Komisi Sekuritas dan Bursa Amerika Serikat. Semua informasi yang disediakan dalam siaran pers ini adalah per tanggal siaran pers ini, dan Studio City Finance tidak berkewajiban untuk memperbarui informasi tersebut, kecuali sebagaimana disyaratkan berdasarkan hukum yang berlaku.

Untuk komunitas investasi, silakan hubungi:
Jeanny Kim
Wakil Presiden Senior, Group Treasurer
Tel: +852 2598 3698
Email: jeannykim@melco-resorts.com

Untuk pertanyaan media, silakan hubungi